Nordea: Bra tillfälle att ta hem vinsten i Nibe – aktien sjunker

”Vi anser att aktien i stor utsträckning har handlats upp på den senaste tidens tydliga vändning i värmepumpsmarknadens volymer. Med tanke på att våra ledande indikatorer för organisk tillväxtmomentum mattas av, i kombination med att potentiell råvarukostnadsinflation tynger lönsamheten, anser vi att det är ett bra tillfälle att ta hem vinsten”, skriver banken i en analys som EFN tagit del av.

Nordea uppger att de ”i huvudsak” ligger i linje med konsensus för det tredje kvartalet men skriver att de anser att förväntningarna bortom Q3 är ”för optimistiska”

Banken skriver vidare att deras senaste mässbesök stärker deras syn på marknaden som de beskriver som präglas av ”en fortsatt problematisk överkapacitet på marknaden”, där utbudet är cirka 2,5 gånger större än efterfrågan. Detta i kombination med priskonkurrens och ökad asiatisk lokaletablering tros begränsa delar av Nibes automationsdrivna marginalförbättringar.

Analytikerkåren är överlag splittrad till Nibe. Värmepumpstillverkaren har i dag 7 köpråd från analytiker, 7 analytiker som ligger neutrala och 2 som har säljråd. Riktkurserna varierar mellan 29-57 kronor.

Nibe-aktien backar med 3,6 procent i den tidiga onsdagshandeln.